记者：中小企业“融资难”问题，在每年的全国两会上都是热点话题。去年来，温州中小企业主因高利率民间借贷“跑路”甚至跳楼的事件也不时见诸报端，社会上对“跑路”产生的危机也表示担忧，您怎么看待这个现象？

　　辜胜阻：温州是全国实体经济问题的风向标，温州问题表象是高利贷，实质则是产业“空心化”。大量温州企业在经历炒房、炒煤到全民放贷之后最终陷入因民间资金链断裂所导致的民企债务危机，许多企业主因资金链断裂而出走。相关统计显示，2011年1-9月，浙江共发生228起企业主逃逸事件，其中温州以84起居首。
“产业空心化”背后深层次原因具体表现在五个方面：

　　一是多种因素叠加使成本攀升，实体企业面临“成本太高、利润太薄”的压力，与非实体经济之间投资回报反差巨大，做实业不如做投机和投资赚钱多、赚钱快，比较利益诱导要素流向非实体经济。由于行业利润分配不合理，实体经济与非实体经济利润率差距不断扩大，加上资本的逐利本性，实体经济领域资本大量流失，非实体经济“虚火过旺”。

　　二是过度垄断使民间资本投资无门，实体企业发展空间严重受限，大量民间资本变成游资热钱。部分实体行业被高度垄断，民间资本的投资空间受限，在低端制造业的“红海”领域残酷竞争压力下，大量民间资本选择逃离实体经济领域，进入非实体经济领域追逐利润。

　　三是受国际金融危机影响，市场需求萎缩，订单大幅减少，实体中小企业产能过剩严重。由于国内需求不振，国外欧美经济低迷、贸易保护，越南、印度等新兴国家企业低价抢单，我国企业面临市场困境。

　　四是生产资源的非有效配置导致上下游企业收益分配的“两极分化”，大量中小企业资金链不堪重负，遭遇市场淘汰危机。

　　五是企业创新需要高投入、具有高风险，中小企业创新转型资源不足，能力不够，举步维艰。我在调研中发现，宁波民企经营状况相比温州民企更好一些，能够坚守实业，很重要一个原因就是宁波民企的产业层次更高一些。温州传统行业的中小企业能力有限，难以转型升级，更易陷入经营困境。

　　记者：为解决“融资难”的问题，去年10月，国务院总理温家宝专门赴温州考察中小企业生存状况，此后出台了一系列针对小微企业的扶持措施。对于“融资难”的问题，关键是从哪些方面入手，能够有一些实质性的突破进展？

　　辜胜阻：中小企业“融资难”是世界性难题，也是我国民营经济发展中长期面临的问题。近期中小企业特别是小微企业的融资问题受到了国家政府的高度关注，一系列相关扶持政策措施出台，在一定程度上缓解了中小企业融资这一“老大难”困境。然而我们在拓宽中小企业融资渠道的同时，要更加重视民间资本的投资空间的拓展，积极引导民间资本回归服务实体经济、服务大量中小企业的本位。

　　深化金融体制改革，构建与企业构成相匹配、与企业需求相适应的融资体系，鼓励民间资本发展中小银行，既可为坚守实业的企业提供发展资金，也可为过剩游资进入实业提供渠道，对实体经济的重振和发展具有“一石多鸟”之效。为此，要努力促进民间金融“阳光化”、规范化、合法化。对民间金融不是打击取缔而是规范“招安”，让其成为多层次融资体系的组成部分；对融资渠道不能“并轨”而要“多轨”，不仅有正规金融的“正门”而要有民间金融这类“侧门”，对小微企业，“侧门”更重要，要通过发展草根金融扶持草根经济，实现“门当户对”；对高利率民间借贷不能让其在“地下”野蛮成长，而应在“地上”理性发展；对大量民间热钱要拓宽投资渠道，拓展利润空间，引导游资热钱回归实体经济，使其由“魔鬼”变成“天使”。同时，还要建立分层次的监管体系，中央监管机构只监管大的金融机构，微小型金融机构放给地方监管，并建立地方与中央相关部门的即时信息沟通机制。尤其是要鼓励民间资本参与建立城市民营中小银行。

　　记者：在您看来，建立面向小微企业的民营中小银行是解决中小企业“融资难”的办法之一，那国外有什么经验值得我国借鉴？

　　辜胜阻：我国应充分借鉴发达国家发展社区银行的实践经验，放开市场准入，增强民间资本进入银行业的积极性和投资热情，放手让民间资本组建面向小微企业的民营中小银行或称社区银行，为国内中小企业融资提供更多的新鲜“血液”。加快建立一批民营社区中小银行不仅能改善中小企业融资环境，满足中小企业融资数额小、频率大、风险高等要求，实现金融服务的个性化，而且还能拓宽民间资本投资空间，引导民间金融进入正规金融渠道，防止民间金融的边缘化，降低系统性金融风险。社区银行具有资产规模小、社区内生性、按股份制或合作制原则组建等特点，能深度掌握当地经济信息，在具备专业金融知识背景和丰富银行操作经验的同时，有着和大型银行不一样的思维和市场，坐拥天然的人缘地缘优势，便于了解和熟悉当地经济文化环境，与中小企业建立长期信任的合作关系。

　　国际上应对中小企业融资问题普遍采用社区银行支持的方式解决。如美国通过社区银行的金融支持来缓解中小企业融资困境，社区银行已经成为美国经济的基石。美国社区银行采取“差异化经营”，将目标客户群定位于中小企业和当地居民，避免与大型商业银行激烈竞争，在客户服务、信息对称和业务处理速度等方面充分显示出自身独特的优势。据美国独立社区银行家协会资料显示，占全美银行资产大约12%的社区银行，在给小企业的100万美元以下贷款额中占比达40%。在银行业垄断程度远高于美国的欧洲，也活跃着大量社区银行。早在2003年，欧元区11国约有7000多家类似美国社区银行的中小银行机构，主要为个人和中小企业服务。在银行垄断程度较高的日本，属社区银行的中小银行也有6000多家，这些银行对当地小企业贷款比例一般占其全部贷款的70%-80%。来源：中华工商时报

2012年03月07日